北京2019年3月12日(ri) /美(mei)通(tong)社/ -- 普(pu)惠(hui)財富投資管理(li)有(you)限公(gong)(gong)(gong)(gong)司（NASDAQ: PHCF）（“普(pu)惠(hui)”或(huo)“公(gong)(gong)(gong)(gong)司”），一家專注(zhu)于向高(gao)凈(jing)值個人和(he)企業客戶提供財富管理(li)服(fu)(fu)務(wu)的第(di)三方財富管理(li)品牌服(fu)(fu)務(wu)商。公(gong)(gong)(gong)(gong)司今日(ri)宣布隨著公(gong)(gong)(gong)(gong)司2018年12月完(wan)成首(shou)次公(gong)(gong)(gong)(gong)開募股和(he)在納(na)斯達克市場掛牌，公(gong)(gong)(gong)(gong)司董事長兼首(shou)席執行官季哲先生發布致股東公(gong)(gong)(gong)(gong)開信，重點講(jiang)述公(gong)(gong)(gong)(gong)司2019年及今后的戰略發展。
尊敬的各位股東：
過去幾(ji)(ji)個月對(dui)普惠和(he)股東(dong)們是一(yi)個里(li)程(cheng)碑式的(de)(de)(de)階(jie)段。2018年12月，我們非常高(gao)興能在美國納斯(si)達(da)克資本市場掛牌。我們相信公司(si)的(de)(de)(de)掛牌對(dui)加(jia)強公司(si)在國內高(gao)凈值客戶(hu)的(de)(de)(de)企業形象(xiang)更有助益，同時也(ye)是投資人(ren)(ren)進入(ru)中國蓬(peng)勃發(fa)展的(de)(de)(de)財富管理市場的(de)(de)(de)一(yi)個獨一(yi)無二的(de)(de)(de)好機會(hui)。我們計劃尋找多元(yuan)化(hua)、獨立(li)的(de)(de)(de)財富管理人(ren)(ren)的(de)(de)(de)同時可以提供更廣泛(fan)的(de)(de)(de)金融(rong)產品組合。公司(si)完(wan)成(cheng)掛牌只是“萬里(li)長征(zheng)走完(wan)了(le)第一(yi)步”，我想簡要(yao)介紹一(yi)下公司(si)的(de)(de)(de)背景情況、公司(si)現狀(zhuang)、差(cha)異(yi)化(hua)因(yin)素和(he)未來(lai)幾(ji)(ji)年的(de)(de)(de)發(fa)展戰略。
普(pu)惠背(bei)景 - 改(gai)變經營(ying)模(mo)式聚(ju)焦中國快速(su)發展(zhan)的(de)財富(fu)管理(li)市場
17年前我從(cong)銀行(xing)業開(kai)始了自(zi)己的職業生涯(ya)。公(gong)(gong)(gong)司(si)(si)成立之(zhi)初，普惠還是一家以提(ti)供(gong)互(hu)聯(lian)網金(jin)融服務(wu)為主的投(tou)資(zi)咨詢公(gong)(gong)(gong)司(si)(si)。面向中國投(tou)資(zi)人的零(ling)售產品(pin)從(cong)交易額(e)低于1萬美元至無上限(xian)的都(dou)有。這使得公(gong)(gong)(gong)司(si)(si)建立了廣泛的忠實客(ke)戶(hu)群(qun)體，即便(bian)其它(ta)競爭者做出更優厚保(bao)證的情(qing)況下。中國對(dui)金(jin)融服務(wu)行(xing)業的政(zheng)策(ce)變化和(he)高凈值客(ke)戶(hu)日益增長的服務(wu)需求，公(gong)(gong)(gong)司(si)(si)自(zi)2016年起，公(gong)(gong)(gong)司(si)(si)管理(li)層決定重(zhong)新(xin)將業務(wu)方向調整為向高凈值個人和(he)企業客(ke)戶(hu)提(ti)供(gong)合格金(jin)融機構開(kai)發的金(jin)融產品(pin)。
中國財富管理機會
2016年，公司在回顧尚在成長(chang)中的中國財富管理產(chan)業后(hou)，重新整(zheng)合經營方向(xiang)。公司委托北京漢(han)鼎世紀咨詢有(you)限公司出具的報告(gao)，截至2016年底，個(ge)人可投(tou)資(zi)資(zi)產(chan)約為(wei)165萬億(yi)人民(min)幣(bi)（約為(wei)24.8萬億(yi)美元），并且仍在增長(chang)中。
一(yi)系列宏(hong)觀(guan)因素助推了市場發展，包括不(bu)斷增長的中產階(jie)級(ji)、更高的中產家庭收入(ru)，與世界其(qi)他地區相比更低的投資(zi)比例。個人可投資(zi)資(zi)產規(gui)模預計將為中國財富管理公司(si)持(chi)續提(ti)供客觀(guan)的增長潛力(li)。
根據韋萊韜悅（Willis Towers Watson）的報告顯(xian)示，過去五年美國(guo)是個人財富管理增長(chang)最快(kuai)國(guo)家的第(di)五名(ming)，增長(chang)率(lv)為(wei)7.5%。中國(guo)雄冠全球，增長(chang)率(lv)為(wei)43%。
隨著經濟發展和年可支配收入的增加，預計未來幾年內富裕(yu)人(ren)群和高凈值個(ge)人(ren)群體將繼續(xu)壯大。
普惠的優勢
我們相信類似(si)普(pu)惠這樣靈活(huo)的(de)獨立實體，在向投資人提供(gong)風險可(ke)控(kong)產(chan)(chan)品的(de)同(tong)時，保(bao)持產(chan)(chan)品足夠的(de)多樣化(hua)。中國主(zhu)(zhu)要大型銀(yin)行(xing)主(zhu)(zhu)要向客戶出售有(you)限數(shu)量的(de)產(chan)(chan)品，銀(yin)行(xing)是(shi)主(zhu)(zhu)要擔保(bao)人。普(pu)惠與(yu)很多主(zhu)(zhu)要金融機構有(you)合(he)作(zuo)(zuo)，可(ke)以(yi)為客戶提供(gong)量身制作(zuo)(zuo)的(de)解決方案(an)。
比(bi)如，一個(ge)(ge)(ge)25歲未婚(hun)人士的(de)投(tou)資(zi)需求(qiu)與(yu)(yu)45歲有(you)一個(ge)(ge)(ge)孩子人士的(de)投(tou)資(zi)需求(qiu)有(you)本質上的(de)區別(bie)。我(wo)們(men)(men)認(ren)為(wei)自己與(yu)(yu)合(he)格金(jin)融機(ji)構(gou)在產(chan)品上的(de)區別(bie)體現在我(wo)們(men)(men)在風險(xian)可(ke)控的(de)情況下(xia)，產(chan)品種類更多，最終(zhong)客戶(hu)的(de)滿意度更高。同(tong)時(shi)，大型(xing)機(ji)構(gou)希望與(yu)(yu)普惠合(he)作是(shi)看到我(wo)們(men)(men)可(ke)以幫助他(ta)們(men)(men)向新客戶(hu)出(chu)售產(chan)品。我(wo)們(men)(men)認(ren)為(wei)這是(shi)一個(ge)(ge)(ge)雙贏(ying)的(de)選擇。
2016年末，我們(men)開始借助自己現有關系開始開設低成本(ben)子公(gong)司，在過渡期內向客戶提供一定數量的金(jin)融產品。隨著我們(men)高(gao)凈值客戶數量不(bu)斷增長，產品范(fan)圍擴大，例如：
公(gong)(gong)司(si)(si)的合(he)(he)作(zuo)方都是知(zhi)名機(ji)構(gou)，包括(kuo)中金(jin)(jin)(jin)、光大(da)中興基金(jin)(jin)(jin)、軟銀賽富和(he)盈科資(zi)本(ben)。我們(men)謹慎(shen)地選擇合(he)(he)作(zuo)伙伴，因為(wei)我們(men)知(zhi)道要尋找一(yi)個平(ping)衡，既可(ke)以向投(tou)(tou)資(zi)人提供足(zu)夠豐富的產(chan)品(pin)(pin)種類，又(you)可(ke)以通過與大(da)機(ji)構(gou)的合(he)(he)作(zuo)獲得公(gong)(gong)司(si)(si)成長所需的可(ke)持續(xu)毛利率。盈利模(mo)式(shi)會根據投(tou)(tou)資(zi)不同而變化(hua)。我們(men)為(wei)客戶推薦投(tou)(tou)資(zi)產(chan)品(pin)(pin)并收(shou)取傭(yong)金(jin)(jin)(jin)，有(you)(you)時會有(you)(you)結轉(zhuan)利息。隨著合(he)(he)作(zuo)關(guan)系深(shen)入和(he)公(gong)(gong)司(si)(si)規模(mo)擴大(da)，我們(men)有(you)(you)機(ji)會投(tou)(tou)資(zi)一(yi)些知(zhi)名公(gong)(gong)司(si)(si)例如：螞蟻金(jin)(jin)(jin)服、北汽新能源、聯(lian)影醫療、柔(rou)宇(yu)科技(ji)、神州優車和(he)商湯科技(ji)。我們(men)相信公(gong)(gong)司(si)(si)有(you)(you)能力介(jie)入更廣泛投(tou)(tou)資(zi)范圍和(he)戰略是我們(men)區別其它(ta)公(gong)(gong)司(si)(si)的優勢。
在(zai)(zai)2016-2018財年(nian)，在(zai)(zai)我們(men)這(zhe)(zhe)里成(cheng)交的客(ke)戶數量顯(xian)著(zhu)增長（截至2016年(nian)6月30日與公(gong)司(si)交易的39家(jia)客(ke)戶，截至2018年(nian)6月30日為622），遍(bian)布中(zhong)(zhong)國東部(bu)的多個城市(shi)。我們(men)目前在(zai)(zai)3個主(zhu)要城市(shi)設有(you)5個銷售辦事處，現在(zai)(zai)提(ti)供來自(zi)10家(jia)金(jin)融機構的20種金(jin)融產品。這(zhe)(zhe)些金(jin)融產品包括多元化(hua)的私(si)募(mu)(mu)證券(quan)投資(zi)(zi)基金(jin)，私(si)募(mu)(mu)債(zhai)投資(zi)(zi)和風(feng)險基金(jin)，允許(xu)普惠及(ji)其投資(zi)(zi)者投資(zi)(zi)于(yu)中(zhong)(zhong)國和海外的早期公(gong)司(si)，以及(ji)多元化(hua)的私(si)募(mu)(mu)股權和私(si)募(mu)(mu)債(zhai)務(wu)。這(zhe)(zhe)些都是我們(men)區別競(jing)爭對手的特(te)點(dian)。
我(wo)們(men)認(ren)為普惠有別于競爭(zheng)對(dui)手(shou)的(de)獨特(te)優(you)勢是(shi)我(wo)們(men)提供的(de)這些金融產(chan)品都是(shi)與國內頂級(ji)投(tou)資(zi)和基金公(gong)司(si)合作，同時公(gong)司(si)還保(bao)持低的(de)運(yun)營成本(ben)。我(wo)們(men)非常關(guan)注保(bao)留更多的(de)客(ke)(ke)戶(hu)(hu)，主要(yao)指重復(fu)投(tou)資(zi)的(de)個人群體。從初期開始，保(bao)有率一直在85%以(yi)上。我(wo)們(men)引以(yi)為傲，因為如果投(tou)資(zi)產(chan)品不再(zai)滿足(zu)客(ke)(ke)戶(hu)(hu)的(de)針對(dui)性要(yao)求，則客(ke)(ke)戶(hu)(hu)粘性不會這么高(gao)。
隨著(zhu)交(jiao)易(yi)規模和(he)體(ti)量的增長，以及對大型(xing)金融機構和(he)自(zi)己的評價報(bao)告，我們還(huan)期待普惠可以代替客戶(hu)獲得更(geng)多(duo)的投資機會。因(yin)此，自(zi)2017年(nian)6月開始，我們推出自(zi)己的資產(chan)管(guan)理(li)業務，作為客戶(hu)投資經理(li)或(huo)一般基金合(he)伙人。我們青島普惠和(he)上海普財兩家(jia)子公司分別擔任相關(guan)基金的管(guan)理(li)人。截(jie)至(zhi)2018年(nian)6月30日(ri)，公司擔任基金管(guan)理(li)人管(guan)理(li)4支基金產(chan)品(pin)，共管(guan)理(li)總額超過人民(min)幣1.554億(yi)（約2,350萬美(mei)元）的資產(chan)。
我們(men)相信自己的財(cai)富管(guan)理和資產管(guan)理業務可(ke)以(yi)為股(gu)東帶(dai)來投資機會。2019年(nian)1月，我們(men)非常高興與(yu)盈(ying)科(ke)創(chuang)新資產管(guan)理有限(xian)公司（盈(ying)科(ke)資本）簽署(shu)戰略合(he)作協議，共同設立(li)一支股(gu)權投資基金。2018年(nian)盈(ying)科(ke)資本位列中(zhong)國風險投資公司第38名。
在美國的IPO - 理性與機遇
我(wo)(wo)(wo)(wo)們(men)(men)(men)(men)的(de)(de)(de)(de)增(zeng)長在(zai)很大(da)程度上取決于(yu)吸引新的(de)(de)(de)(de)個(ge)人的(de)(de)(de)(de)把他們(men)(men)(men)(men)辛苦(ku)賺(zhuan)來的(de)(de)(de)(de)錢(qian)交給公(gong)司進(jin)行投資(zi)的(de)(de)(de)(de)信(xin)任。這使得普惠在(zai)運營中擁有(you)更(geng)大(da)的(de)(de)(de)(de)規模(mo)效益，同(tong)時(shi)也提高了(le)(le)(le)提供我(wo)(wo)(wo)(wo)們(men)(men)(men)(men)多樣化產品(pin)的(de)(de)(de)(de)機構的(de)(de)(de)(de)財(cai)(cai)務杠桿。我(wo)(wo)(wo)(wo)們(men)(men)(men)(men)認為(wei)，我(wo)(wo)(wo)(wo)們(men)(men)(men)(men)的(de)(de)(de)(de)整(zheng)個(ge)管理團(tuan)隊，顧問(wen)和(he)銷售人員在(zai)我(wo)(wo)(wo)(wo)們(men)(men)(men)(men)將原有(you)業(ye)務發(fa)展(zhan)成為(wei)一個(ge)穩(wen)定且(qie)備受尊重的(de)(de)(de)(de)中國財(cai)(cai)富管理品(pin)牌的(de)(de)(de)(de)同(tong)時(shi)完成了(le)(le)(le)巨大(da)的(de)(de)(de)(de)業(ye)務轉型。 然而，為(wei)了(le)(le)(le)繼續(xu)以更(geng)快的(de)(de)(de)(de)速度增(zeng)長，我(wo)(wo)(wo)(wo)們(men)(men)(men)(men)需要額外的(de)(de)(de)(de)資(zi)本(ben)和(he)品(pin)牌認知(zhi)以及全(quan)球化的(de)(de)(de)(de)平臺。
國際認可(ke)將有助于推動我(wo)們(men)在中(zhong)國的品牌形象，并引領我(wo)們(men)最終成(cheng)為全球財(cai)富顧問的目標。 此外，我(wo)們(men)首(shou)次公開募股(gu)籌集的資(zi)金可(ke)用(yong)于開設新(xin)的銷售辦事(shi)處，推動客戶和資(zi)產管理的增(zeng)長。我(wo)們(men)非常高興(xing)能于2018年12月在納斯達克上(shang)市。
對于全(quan)球(qiu)投資(zi)者而言，我們(men)理解作為一家在(zai)中(zhong)國(guo)的美國(guo)上市公司面臨的較(jiao)大挑戰之一是(shi)其透明度。我們(men)覺得這是(shi)普惠(hui)能脫穎而出的地方。作為財務顧問(wen)，我們(men)必須專業，誠(cheng)實(shi)并遵守法規，并要求在(zai)內部和政府監管(guan)下進行徹底的盡職調(diao)查(cha)和監督。投資(zi)者可以(yi)通(tong)過
（政府許可和認證機(ji)構）在(zai) 驗證我們(men)的(de)(de)注冊。（普惠PE基金(jin)的(de)(de)具體參考鏈接是：）。
我們的(de)業務模式轉(zhuan)型(xing)專注于高凈值人士的(de)挑戰已經過(guo)去，現在我們開始(shi)發現客戶(hu)和(he)管理的(de)總資產(chan)都有大規模的(de)增長。
未來幾個月投資人的關注重點
普惠財務(wu)年(nian)度(du)截止日期是每(mei)年(nian)的(de)6月30日。截至6月底(di)我們(men)將按要求(qiu)發布前半年(nian)的(de)財務(wu)數(shu)據。我們(men)的(de)目標是采(cai)用類似其它美(mei)國掛牌公(gong)司的(de)做法(fa)，每(mei)季度(du)發布財務(wu)數(shu)據。
實(shi)際操作中(zhong)，我(wo)們目標(biao)是向投資人提供指標(biao)數據，易于他(ta)們消化(hua)和理解影(ying)響(xiang)公(gong)司(si)的各(ge)種因素。我(wo)們相(xiang)信階段性更(geng)新公(gong)司(si)信息證明了我(wo)們朝著正確方向前(qian)進。
我(wo)們(men)認為下列聲明(ming)和(he)指(zhi)標可(ke)以幫助評(ping)估公司：
結論 - 2019年及以后的獨特機遇
在(zai)接(jie)下來的幾(ji)個月里，我(wo)(wo)們(men)的目(mu)標是(shi)傳(chuan)達這些(xie)指標，并讓所有投資者(zhe)了解我(wo)(wo)們(men)正(zheng)在(zai)建設(she)的機(ji)會。 我(wo)(wo)們(men)努(nu)力的完(wan)成了首次公開(kai)募股，并將兌現投資者(zhe)對我(wo)(wo)們(men)的期望。
對(dui)我們(men)的管(guan)理團隊和普惠員工(gong)來(lai)說，這是一個關鍵時期。 我們(men)對(dui)未(wei)來(lai)感到興(xing)奮(fen)，相(xiang)信我們(men)有得天獨厚的優勢，以實現可預見(jian)的未(wei)來(lai)實質(zhi)性和可持(chi)續增長。
我期(qi)待與大(da)家(jia)對話，并(bing)邀請各位來我們北京的辦公室參觀(guan)考察。
- 本公司董事長兼(jian)首席執(zhi)行(xing)官季哲先生
關于普惠(hui)財富投資管理有限公司
普惠財富投(tou)資管理(li)有限(xian)公(gong)司總部位于中國(guo)(guo)北京，是一家專注(zhu)于向高凈(jing)值(zhi)個(ge)人和企業客戶提供(gong)財富管理(li)服(fu)(fu)務(wu)的中國(guo)(guo)第三(san)方財富管理(li)品(pin)牌服(fu)(fu)務(wu)商。公(gong)司主要的經營活動通過普惠財富投(tou)資管理(li)（北京）有限(xian)公(gong)司（“普惠北京”）及其子(zi)公(gong)司進行。
欲(yu)了(le)解(jie)普惠財富投資管理(li)有限公司的(de)更多信息，請(qing)訪問公司網站：。
前瞻性陳述
本新聞稿包含1995年《私人證券訴訟法》中安全港條款的規定條款含義中的“前瞻性陳述”。前瞻性陳述可通過使用諸如“預期”之類的詞語來識別。“相信”，“期望”，“估計”，“計劃”，“展望”和“項目”以(yi)及表(biao)示未(wei)來事件(jian)(jian)或(huo)趨勢(shi)或(huo)不是歷史事件(jian)(jian)陳(chen)述的(de)其他(ta)類似表(biao)達。這(zhe)些陳(chen)述基于我們管理層當前的(de)期望和信念，以(yi)及有關未(wei)來事件(jian)(jian)的(de)一些假設。
這些(xie)(xie)前(qian)(qian)瞻(zhan)(zhan)性陳(chen)述受到已知和(he)未(wei)知的(de)風險(xian)，不確定性，假(jia)設和(he)其他重要(yao)因(yin)(yin)素(su)的(de)影響，其中(zhong)許多因(yin)(yin)素(su)超(chao)出我(wo)(wo)們(men)的(de)控制范圍，所(suo)有這些(xie)(xie)因(yin)(yin)素(su)都可(ke)能導(dao)致實(shi)際(ji)結(jie)果與前(qian)(qian)瞻(zhan)(zhan)性陳(chen)述中(zhong)討論的(de)結(jie)果產(chan)生重大差異。因(yin)(yin)此(ci)，在(zai)任何(he)后(hou)續時期，不應(ying)依賴前(qian)(qian)瞻(zhan)(zhan)性陳(chen)述代表我(wo)(wo)們(men)的(de)觀點，并且我(wo)(wo)們(men)不承(cheng)擔更新(xin)前(qian)(qian)瞻(zhan)(zhan)性陳(chen)述以(yi)反映事件(jian)或(huo)(huo)情況(kuang)發生后(hou)的(de)任何(he)義務，無(wu)論是否因(yin)(yin)此(ci)新(xin)信息，未(wei)來事件(jian)或(huo)(huo)其他情況(kuang)，除(chu)非適用(yong)的(de)證(zheng)(zheng)券法(fa)可(ke)能要(yao)求。可(ke)能導(dao)致實(shi)際(ji)結(jie)果與前(qian)(qian)瞻(zhan)(zhan)性陳(chen)述中(zhong)明(ming)示(shi)或(huo)(huo)暗示(shi)的(de)結(jie)果大不相同的(de)因(yin)(yin)素(su)可(ke)在(zai)我(wo)(wo)們(men)向(xiang)美(mei)國證(zheng)(zheng)券交易(yi)委(wei)員會提交的(de)報(bao)告中(zhong)找(zhao)到，這些(xie)(xie)報(bao)告可(ke)在(zai)美(mei)國證(zheng)(zheng)券交易(yi)委(wei)員會的(de)網站上免費獲取。
